○英思特：申购代码301622，申购价格22.36元，发行市盈率21.63倍，公司主要经营稀土永磁材料应用器件。

  11月21日，商务部正式对外发布的《促进外贸稳定增长若干政策措施》指出，促进跨境电子商务发展。持续推进海外智慧物流平台建设。支持有条件的地方探索建设跨境电子商务服务平台，为公司可以提供海外法务、税务资源等对接服务。加大对外贸企业的融资支持力度，优化跨境贸易结算。

  点评：作为外贸新业态，跨境电子商务顺应了全球新一轮科技革命浪潮。借由完善的数字化平台和物流体系，跨境电子商务既畅通了国际供应链产业链、便捷了传统贸易，也推动了企业国际化，成为促进我国外贸增长的新动能。最新初步测算多个方面数据显示，今年前三季度，我国跨境电子商务进出口1.88万亿元，增长11.5%。今年上半年，我国跨境电子商务主体超过10万家，跨境电子商务产业园区超1000个，海外仓超1800个。我国跨境电子商务实现了外贸市场多元化，新兴经济体国家和共建“一带一路”国家业务增长迅猛，涌现出一批具有影响力的国际电商巨头，逐渐建立起高效智能的国际物流配送体系，形成了较强国际竞争力，刷新了世界商业版图。

  ◆A股公司中，$跨境通(sz002640)$ 为我国跨境电子商务龙头，多个自营平台及eBay等平台销售规模均为行业第一，已建立跨境电子商务零售完整全流程。$海程邦达(sh603836)$ 为中国电商企业、平台和卖家的“品牌出海”提供端到端物流服务，目前，公司已初步形成“国内集货+海运头程+海外尾程”的跨境电子商务全链路服务能力。

  ◆国务院新闻办公室将于11月22日（星期五）上午10时举行国务院政策例行吹风会，请商务部国际贸易谈判代表兼副部长王受文和外交部、工业与信息化部、中国人民银行、海关总署有关负责的人介绍促进外贸稳定增长的有关政策措施。

  据报道，微软在芝加哥举行的 Ignite 大会上发布了大量云和人工智能服务更新。会上，微软公布了最大的企业 AI 智能体生态的发展状况。微软称，自推出以来，该生态联盟已有超过 10 万家组织通过其 Copilot Studio 创建或编辑过 AI 智能体——这一重大里程碑，也让微软在AI智能体这个最受关注且令人兴奋的企业技术领域当中身处市场领头羊。微软公司宣布将允许企业通过这一些智能体随意挑选Azure目录所提供的1800种大语言模型（LLM）——这无疑也是微软摆脱对于OpenAI模型全面依赖的一项重要举措。

  点评：当前，人工智能已成为推动数字化的经济创新发展的主要驱动力。AI智能体将重构人机交互模式，具身智能将成为颠覆制造业的下一个浪潮，“模型即服务”将成为AI产业生态构建的核心。随着更多的资源从大模型转向AI智能体，整个AI行业将有望从现在的泡沫性繁荣走向更为稳健的成长。AI智能体在任务解决、服务创作及智能客服等场景中得到初步应用，但随着接口对齐、复杂任务规划、工作记忆等技术的发展，AI智能体的应用场景将不断拓展，人机交互方式将从传统的图形界面转向更自然的人机交互，届时AI智能体将重构人机交互方式。

  $浙大网新(sh600797)$ 与微软合资成立微创软件，并签署AI领域的战略合作协议。公司研发的IN-Talk智能助理已集中应用到人工客服系统中。

  ○在11月21日2024年世界互联网大会乌镇峰会“数据治理论坛”上，中国人民银行科技司司长李伟介绍，《促进和规范金融业数据跨境流动合规指南》正在加紧出台中。

  ○商务部印发《支持苏州工业园区深化开放创新综合试验的若干措施》提出，加强苏州工业园区数字基础设施建设，适度超前布局网络、算力，支持苏州工业园区开展生物医药全产业链开放创新试点。

  ○近日，微软中国官方宣布，Windows应用商店正式引入腾讯应用宝专区，首批将面向Windows预览体验用户开放使用。

  ○市场调查研究机构Canalys最新报告数据显示，2024年第三季度，全球云基础设施服务支出同比增长21%，达到820亿美元。

  ○欧洲央行发布《金融稳定报告》。报告说明，尽管多数欧元区国家的债务占国内生产总值的比重会降低，但部分欧元区国家的主权债务负担仍然很重，主权债务的可持续性存在较高风险。

  ○有报道称，谷歌正计划将其Chrome OS与Android系统整合，以更有效地利用开发资源，加强完善生态，使Android平板更好地与苹果的iPad竞争。

  工信部就《智慧家庭综合标准化体系建设指南（2024版）》（征求意见稿）公开征求意见。其中提到，到2030年，新制定智慧家庭领域国家和行业标准50项以上，基本覆盖基础标准、关键技术标准和应用场景标准，部分标准转化成为国际标准，标准技术水平和国际影响力明显提升，形成适合我国新时代发展国情的智慧家庭标准体系。加快推进标准验证服务能力建设，在智慧家庭产业和标准化结合程度高的地区重点开展宣贯示范，以高品质衡量准则服务智慧家庭产品、技术、应用创新。A股相关概念股主要有$视声智能(bj870976)$ 、$瑞德智能(sz301135)$ 等。

  ○$道氏技术(sz300409)$11月21日在互动平台表示，公司单壁碳纳米管已向下游固态电池厂商供货，公司正在布局新的产能计划。

  ○近日，$美锦能源(sz000723)$控股子公司飞驰科技举办了以“氢能出海 驱动未来”为主题的全球首款氢能大巴出口以色列及欧洲交付仪式。本次出口的氢燃料电池大巴由飞驰科技自主研发，采用氢气为主要能源，搭载170kW大功率燃料电池发动机（双系统），续航里程超600公里。

  ○11月20日，$纳芯微(sh688052)$宣布联合芯弦半导体，推出NS800RT系列实时控制MCU。该系列MCU能够使工程师在光伏/储能逆变器、不间断电源、工业自动化、协作机器人、新能源汽车大/小三电、空调压缩机等系统中，实现万亿分之一秒级别的PWM控制，从而显著提升系统运行精度和效率。

  ○湖南省地质院11月21日宣布，湖南平江县万古金矿田探矿获重大突破。专家会商认为，湘东万古金矿田矿床规模属于超大型，预测地下3000米以上远景黄金储量超1000吨，以现行金价计算资源价值达6000亿元。

  ○$湖南黄金(sz002155)$相关的人说，相关消息提及的矿产由公司控制股权的人持有。

  ○$千红制药(sz002550)$拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过10亿元，拟用于收购方圆制药100%股权及硫酸依替米星原料药生产车间技术改造升级配套项目、湖北钟祥原料药生产基地一期建设项目、创新药研发项目等。

  ○$万兴科技(sz300624)$与环球音乐达成合作，用户可用5万首无侵权风险音乐。

  ○近日，林德美国制氢项目核心设备在$富瑞特装(sz300228)$子公司富瑞重装交付。

  ○11月21日沪深两市主力资金净流出417.16亿元。主力资金净流入前三的板块是软件开发、家电和贵金属，分别净流入15.54亿元、10.24亿元和5.92亿元。主力资金净流入前三的个股是四川长虹、东方财富和三六零，净流入额分别为21.08亿元、9.79亿元和9.65亿元。

  ○$和而泰(sz002402)$ 11月21日涨停，成交额90.01亿元，换手率49.48%。盘后龙虎榜多个方面数据显示，中信证券西安朱雀大街证券营业部席位净买入1.18亿元，深股通专用席位买入1.26亿元并卖出1.59亿元，一机构专用席位净卖出8968.98万元。

  当地时间11月20日，美国Centrus能源公司宣布，将在田纳西州投资6000万美元进行扩建，恢复并扩大公司高科技离心机的制造，以便在俄亥俄州工厂进行铀浓缩。Centrus还提到，公司近期成功从客户处获得了超过20亿美元的“或有购买承诺。

  〇商务部印发促进外贸稳定增长的若干政策措施，将促进跨境电子商务发展，持续推进海外智慧物流平台建设。

  〇国务院国资委提出，要健全更符合国资央企特点的科学技术创新机制，推动中央企业在科技强国建设中发挥更大作用。

  〇据央行科技司介绍，《促进和规范金融业数据跨境流动合规指南》正在加紧出台中，不含金融重要数据或个人隐私信息的数据可在满足有关法律法规时自由跨境流动。

  〇据国家知识产权局商标局公示，华为近期申请了“仙界”“天界”“君界”“峥界”等商标，国际分类为12，涵盖电动运载工具、汽车及相关产品。

  〇拼多多2024年第三季度营收同比增长44%，低于市场预期，利润环比下降，股价在美股盘前交易中下跌约9%。

  11月21日，北京数字经济算力中心正式推出基于国产芯片构建的算力场景验证平台，集合超10种国产芯片，运行超500P算力。据介绍，这将帮助算力需求方充分了解国产算力芯片对自身业务的支持程度、适配程度，更为国产芯片提供了多元场景性能展示平台和公正清晰的评估标准，为国产算力大面积商业化落地提供支撑。

  @中信证券研究所 认为，AI是目前最具成长性的科技方向。在训练需求保持高位的基础上，AI技术与金股讯新老产品的结合有望推动推理需求提升，持续看好算力成为科学技术板块核心主线。另外，国产AI算力需求明确，生态稳步迭代，产品将迎来升级，份额有望持续提升。

  $中科曙光(sh603019)$ 为国产服务器领军企业，深度布局算力行业;

  $神州数码(sz000034)$ 子公司神州鲲泰AI服务器业务持续受益国产算力景气度提升。

  $科捷智能(sh688455)$拟以1.5亿至3亿元回购股份，用于注销并减少公司注册资本，

  $恒润股份(sh603985)$拟以5000万至9000万元回购股份，回购价格不超过20元/股。

  $金徽酒(sh603919)$控制股权的人亚特集团计划通过集中竞价交易或大宗交易方式增持公司股份，增持资金总额5000万元至1亿元。增持计划资产金额来源为亚特集团自有资金以及兴业银行兰州分行提供的增持专项贷款。

  $丰华股份(sh600615)$控股股东东方鑫源集团有限公司拟将其持有的重庆鑫源农机股份有限公司51%股权无偿赠与公司。鑫源农机致力于丘陵地区农机产品智能化、轻量化、无人化发展，与公司的汽车轻量化业务有较强协同。

  $东方电缆(sh603606)$及子公司东方海工院近日被确认为相关项目中标人。其中，直流海底电缆项目中标金额约15.14亿元，交流海底电缆项目中标金额合计约24.72亿元，以上项目合计中标金额约40亿元。

  $众合科技(sz000925)$ 中标杭州市城市轨道交通9号线二期工程信号系统及站台门系统招标项目和杭州市城市轨道交通15号线一期工程信号系统及站台门系统招标项目，标的金额分别为1.11亿元和5.71亿元。

  11月21日的公开交易信息数据显示，$蔚蓝锂芯(sz002245)$ 获3家机构席位合计买入9469万元，占全天成交总额的5.52%。

  @光大证券研究所 表示，公司锂电池业务提供成长动力，小型动力电池主要供应商。多年以来，天鹏电源通过持续投入，在高倍率小动力锂电池上，具有领先的研发和制造能力。2024年上半年，随着电动工具锂电池海外大客户去库存基本结束，相关采购开始逐渐恢复，公司获取订单规模增加。公司坚定推进全球化战略，马来西亚项目厂房已于2024年5月封顶，项目进度符合预期。

  证监会官网显示，南方基金，华泰柏瑞基金天弘基金、鹏华基金、平安基金、兴业基金集体上报了上证180ETF。此前，易方达基金银华基金也上报了上证180ETF。这也是继华安上证180ETF之后，该类产品首度迎来扩容。

  华安基金表示，上证180指数新版编制方案吸收学习了中证A500、沪深300等规模指数的编制规则。从权重分布来看，优化后的指数大大降低金融行业、主要消费、公用事业、能源等传统行业权重占比，而以信息技术、医药卫生、工业、可选消费为代表的新质生产力所在行业权重显著提升，且科创板所占权重明显高于调整前。

  11月21日，商务部发布《关于促进外贸稳定增长若干政策措施》。《措施》提出，加大对外贸企业的融资支持力度。中国进出口银行要加强外贸领域信贷投放，更好适应不一样类型外贸企业融资需求。《措施》要求，促进跨境电子商务发展。持续推进海外智慧物流平台建设。支持有条件的地方探索建设跨境电子商务服务平台，为公司可以提供海外法务、税务资源等对接服务。

  今年以来，我国对跨境电子商务从贸易、金融、税收等各个面给予重磅政策支持，推动行业加快速度进行发展。据海关总署初步统计，2024前三季度，我国跨境电子商务进出口1.88万亿元，同比增长11.5%，环比上半年增速10.5%有所提升，并高于同期我国外贸整体增速6.2个百分点。随着后续重磅政策的陆续落地，AI等技术创新的加速驱动以及年底“黑五”等海外大促活动的到来，跨境电子商务板块景气望上行。

  $三态股份(sz301558)$ 公司是一家技术驱动的出口跨境电子商务零售和第三方出口跨境电子商务物流的综合性企业。公司积极拥抱AI行业发展大势，致力于将人工智能技术应用于垂直行业，例如跨境电子商务、跨境物流、知识产权等领域，赋能行业发展。

  $星徽股份(sz300464)$ 公司主要是做以智能小家电、电源、电脑手机周边、家私四大品类为主的跨境电子商务出口业务。

  华为终端宣布，华为Mate品牌盛典将于11月26日14:30举行。与此同时，华为Mate70系列手机也正式亮相，目前系列新机已开放预约。并且，华为常务董事、终端BG董事长、智能汽车解决方案BU董事长余承东本月曾表示，此次发布的Mate70系列手机将是史上最强大的Mate。

  数据显示，2024年第二季度，华为全球智能手机出货量同比增长49%，达到1160万台。同时，由于高端机型（Mate和Pura系列组合）占比较大，其批发平均售价（ASP）和批发收入均创历史上最新的记录。开源证券指出，随着供应链稳定和研发突破，到2025年，华为手机出货量有望达8000万-9000万台。HarmonyOSNEXT的到来将助力华为销量提升。分析师认为，随着华为新品推出或推动换机进程，相关产业链有望持续受益。

  $光弘科技(sz300735)$ 为华为的核心供应商，将极大受益于华为新品推出和华为智能手机销量的恢复。

  $领益智造(sz002600)$ 是苹果、华为、荣耀、MOV等主流消费电子品牌核心供应商，将充分受益AI终端持续渗透带来的散热等环节升级。

  $兆威机电(sz003021)$ 接受机构调研时表示，目前，公司组建了相应的技术与销售团队，人员综合覆盖结构、传动、电机、电控等领域，专注于机器人相关这类的产品及部件研发。截至目前，公司已取得阶段性成果，凭借精密减速箱、高性能电机和电控系统的产品组合优势，成功开发并推出仿生机器人灵巧手产品。未来，公司将持续聚焦于灵巧手产品及其核心部件，强化在关键技术和平台产品方面的研发投入，推动产品持续迭代升级。此外，公司将继续加强与科研机构、优秀企业在传感、算法、人工智能等领域合作交流，联动上下游资源;联合生态圈合作伙伴，积极拓展机器人在人机一体化智能系统中的场景应用。

  $九洲集团(sz300040)$ 接受机构调研时表示，公司本年智能配电网设备板块较高的增长，截至2024年三季度末，公司智能配电网设备板块在手订单下约6.5亿元，实现了较大幅度的增长。公司管理层设定了详细的销售计划和目标，也有信心完成设定的年度目标。公司目前在建和已拿到指标容量超1GW，正在开发阶段的项目容量约2GW-3GW。这些在手项目指标和储备项目足够在未来3至5年为公司新能源发电业务板块提供持续的增长。

  坚决拼多多和TEMU，在国内低价卷死大家，在国外卷死做外贸的，便宜羊毛党，然后再罚商家的款，赚了钱转国外去了，自己做个精致的漂亮国人，发明的仅退款一定会跟白衣渡江一样成为历史上的遗臭万年的旗帜，我想问问他自己，我要是买了拼多多的股票，不满意了，能不能仅退款，很多消费者说仅退款是整治卖假货的商家，但是假货也不是商家和买家一合计说是假货就是假货，你不是执法机构，你自己想想就凭消费者和平台说商品质量不好，平台就给你仅退款了，平台再靠罚商家钱款挣钱，你们这不是合伙喝卖家的血，这对商家公平吗，再说既然是假货质量不好，为什么还要白嫖它呢，根本的原因还是产品质量只会在价值范围内能用，你要明白一分钱一分货，不要期望几十块钱买个LV，买东西觉得东西不好可以退款，这很正常，但是要退货，你在哪里买东西都可能会买的假东西，包括实体店，如果你开了个店我在你那里买东西，觉得质量不好，要求仅退款，你会同意吗，你会说你的产品质量没问题，你不是奸商，但是我的要求高，拿你的几块钱东西跟比别人的大牌比，你的质量是不是比不了，你做何感想，你在拼多多就只能买到价格低同时质量也低的产品，这是平台的机制造成的，因为拼多多就是谁低价给谁流量，如果我想卖的好，我只能以最低价去卖，我也想要挣钱，那我只能抠各种成本，最主要的是产品生产所带来的成本，抠到最后只能抠产品物料成本，你抠成销量第一了，那我其他人买的回来一对比，你省了这些物料成本，那我只能再省成本，用更差的物料，那最后你说质量能好吗。拼多多的机制造成大家都低价，那低价就会质量差一些，然后质量差了又反过来怪商家是奸商，怪商家偷工减料，这不是既要价格低又要质量好，这不是耍流氓吗，我也不是拼多多卖家，也没有用过拼多多，只是看不下去呀，你看看现在大学城成了仅退款了重灾区，这些就是中国的未来，那中国以后还有未来吗，还有各种奇葩的事情，像昨天刚看到的视频自己吃鱼卡到了，怪商家，前两天还看过一个视频，一个人去剪头发，剪完了跟商家说我要去公园找人看看如何，如果大家说剪的好我就付钱，要是大家说剪的不好不但不付钱还要商家赔钱，整的那个商家无语了，这不是典型的拼多多思维，拼多多逻辑。拼多多的机制造成很多质量一般价格低的产品流入市场，然后消费者又觉得质量差，造成很多很多退货，退货多了，很多保险公司就不承保拼多多的运费险，造成的拼多多公司每天几个亿的运费险的损失，然后拼多多想了个损招就是仅退款，即解决它的问题，又把责任推给了商家，还的到了好名声，这是否很魔幻，我从哪里都没看到它是为广大购买的人着想，仅退款才是大事件，这对中国几千年的商业伦理的颠倒，社会道德的败坏（君不见大学城是仅退款的重灾区，山东孔孟之乡是仅退款的大省）。唉，现在连最起码的公平公正的精神也没有了，还是马云和刘强东有底线，黄我都怀疑它是漂亮国的木马，对内低价罚款卷死国内商家，败坏国内的商业道德伦理，对外再来一波做福利白送给外国佬，帮欧美降通胀，搞死做外贸的，这样整个中国的商业体系都要被它搞坏，这样中美竞争还需要竞争吗，自己就内部瓦解了，黄一定会成为历史人物的，不过是遗臭万年的那种，你们白嫖的也别觉得得到了便宜，拼多多就是搞坏中国这塘水的臭鱼，任何一个人都逃不掉的，你别认为你现在是消费的人，仅退款对你有利，觉得无所谓，当这个商业伦理被颠倒了，你能保证你将来不是商家，不开实体店，你能保证你的小孩将来不从商，当你开个饭馆，人家觉得不好吃，不付钱时人家会说在拼多多买东西不满意能仅退款，你这边不好吃我也要求不付款，街边的便利店，小吃店，商场，只要你一做生意你就会遇到这样一些问题，你别认为这很遥远，前面提到的剪头发的视频，只要按照拼多多的逻辑，只要消费的人不满意，我觉得不好，我觉得质量不行，我觉得不好吃就可以了。所以我为什反对仅退款，讨厌拼多多，就是要纠正这个风气，你们支持仅退款支持拼多多的小心这个回旋镖打到你自己。